Заключается в продаже и покупке опционов пут с одной датой истечения, но разными страйками (ценами исполнения). Два опциона с более низкой ценой исполнения продаются(А), а один с более высокой покупается(В). Используется, если ожидается, что цена базового актива не изменится, волатильность понизится. Данная стратегия позволяет получить небольшую прибыль, если цены не изменятся, и ограничивают потери при росте цены базового актива, однако никак не ограничивает потери при снижении цены. Прибыль максимальна, если к моменту истечения опционов цена базового актива находится в точке А. Убыток При движении базового актива вверх убыток ограничен премиями уплаченными за купленные опционы. В случае снижения цены базового актива убыток ничем не ограничен. по материалам сайта option.ru следующая>>>
Понравилась статья?
|